daily_2019.01.09

2019년 1월 9일 데일리

세줄요약

- 미중 무역협상에서 진전이 있었다는 보도로 위험자산 선호가 이어졌습니다.

- 레버리지론 지수가 1% 가까이 올랐습니다. BofaML은 반등이 최대 수개월까지 이어질 것으로 예상했습니다.

- 삼성전자의 어닝쇼크로 미국 반도체지수는 약보합세를 나타냈습니다.

1.중앙은행들

Fed : 2019년 2번 금리인상 + 자산축소 지속
- 2019년 2번 금리인상 확률 2.5%(+2.3%p)

FOMC

- 극매파 : 1명
- 매파 : 5명
- 중립 : 6명
- 비둘기파 : 3명
- 극비둘기파 : 2명

ECB : 2019년 QE 중단. 여름까지 금리동결
- 2019년 금리인상 확률 41.8%(+2.3%p)

일본은행 : 10년 국채금리 0% 목표

인민은행 : 신중하고 유연한 통화정책

2. Credit Cycle : 미 하이일드 > 이머징 국채 "역전"

미 기준금리 2.50%  
미 2년 국채 2.58% (+0.05%p)
미 10년 국채 2.72% (+0.03%p)
- 미 10-2년 장단기 금리차 0.137%p (-0.025%pp)

미 BBB 회사채 4.58% (+0.02%p)
미 하이일드 7.49% (-0.20%p)

이머징 국채 6.84% (-0.08%p)

이머징 주식 9.17% (-0.11%p) 
한국 주식 11.48% (-0.09%p)

3. Macro

G20 2019년 경제성장률 컨센서스 3.13% (0.00%p)
- 상향 :
- 하향 :

* 미 12월 NFIB 소기업 심리지수, 104.4. 예상 103.0, 전월 104.8

* 미 11월 JOLTS 구인자수, 688.8만명. 예상 705.0만명, 전월 713.1만명

4. 기업이익

MSCI World 기업 매출 31.71조달러(0.00조달러), 순익 3.51조달러(0.00조달러)
- 순이익률 11.10%(0.00%p)

5. 52주 최고(8개, 0개) vs. 최저(7개, +4개)

+ 52주 최고

+ 52주 최저

6. News

[기업]

* IBM, 이르면 2년 내 퀀텀 컴퓨팅 매출 일어날 것

[레버리지 론] S&P/LSTA 지수, 95.64(+0.96%)

* 레버리지 론 랠리, 비둘기파적 Fed 힘입어 수주 또는 수개월 간 지속 <BofAML>

[재정]

* 미 대통령, 오늘 대국민 담화서 국경장벽 건설 위한 국가비상사태 선포하지 않을 것 <WP>

* Fitch, 중국 정부 부채에 기반한 경기부양 지속시 신용등급 또는 등급전망 강등 경고

[무역]

* 미중 무역협상단 이견 크게 줄여. 아직 타결 준비는 안돼 <WSJ>

[경협]

* 북 국무위원장 중국방문, 북한의 미국 견제 시그널 <WP>

[반도체]
  
[원자재]

* 올해 중국 가솔린 수출 증가로 크랙마진 약화 전망 <블룸버그>
- 중국 자동차 판매 부진, 에너지 효율 기준 강화 영향

+ 한국시장

* 야간선물, 261.00 (+0.10%) 외인 +2,252계약 
* 1개월 NDF 환율 1,121.82원 (-2.07원)

* 2019년 순익 컨센서스 (단위 조원)

- KOSPI 142.6 (-0.2) 
- KOSDAQ 7.7 (-0.0)

- 전기전자 56.7 (-0.0)
- 금융 22.7 (-0.0)
- 정유화학 10.9 (-0.1)
- 자동차 5.6 (0.0)
- 철강 4.3 (-0.1)
- 화장품 1.6 (0.0)

* 중소형주/대형주, 1.54배, -0.00배 (2015년 7월24일 1.78배)

* 코스닥 신용금액, 4.60조원 +0.00조원
- 비중, 2.04%, +0.01%p (저점 1.5%~2.0% 고점)