macro daily_2024.01.12

 2024년 1월 12일 매크로 데일리 

세줄요약

(1) 미 12월 CPI가 예상을 상회했으나 수퍼코어 하락에 집중하며 금리가 내렸습니다.

(2) 내일 대만 총통선거가 치러집니다. 마지막 여론조사서 친미후보가 친중후보를 5%p 앞섰습니다.

(3) 테슬라가 부품수급을 이유로 1월 29일~2월 11일 베를린 공장 가동을 중단합니다.

미 10-2년 장단기 금리차 -0.286%p (+0.044%p)

한국 고객예탁금, 49.9조원 -1.7조원

K200 야간선물 등락률, -0.42% (오전 5시 기준)

1개월 NDF 환율 1,314.33원 (+1.53원)

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1.중앙은행들

- 2024년 3월 20일 금리선물 Fed Fund 내재금리 5.145%(-0.010%p)

미국 1년내 경기침체 확률 50.0% (0.0%p)

FOMC

- 극매파 : 2명 

- 매파 : 5명 

- 중립 : 5명

- 비둘기파 : 1명 

- 극비둘기파 : 4명 

* 클리블연은 총재 (매파 투표권있음), "3월은 금리인하에 너무 빠른 시기일 수 있다"

* 리치몬드연은 총재 (매파 투표권있음), "인플레 안정되고 있다는 확신이 필요하다"

* 시카고연은 총재 (극비둘기파 투표권없음), "2023년, 인플레 잡은 명예의 전당 같은 해였다"

한국은행

* 한은 총재, "금리인하는 부동산 자극할 부작용 있다"

인민은행 : 신중한 통화정책, 7일 Repo 2.20%(0.00%p)

ECB : 인플레 2%에서 안정 (10년 국채금리 독일 2.23%, 이탈리아 3.80%, 스프레드 1.57%p)

* ECB 총재, "인플레 경로 확신생기면 금리인하 가능"

일본은행 : 10년 국채금리 목표 -0.5%~0.5% vs. 0.603%(+0.017%p)

2. Credit Cycle : 

미 기준금리 5.33% (0.00%p) 

미 2년 국채 4.27% (-0.08%p)

미 10년 국채 3.98% (-0.04%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 -0.286%p (+0.044pp)

미 BBB 회사채 5.32% (-0.05%p)

미 하이일드 7.77% (-0.08%p)

이머징 국채 7.34% (-0.12%p)

이머징 주식 7.39% (+0.04%p) 

한국 주식 9.08% (-0.03%p) 

한국 3년 국채 3.22% (-0.04%p)

한국 10년 국채 3.31% (-0.03%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 0.095%p (+0.015%p)

한국 3년 IRS 금리 3.21 (-0.05%p)

3. 52주 최고 최저

52주 최고 (163개 +63개)

* 글로벌 엔터 (언택 수요 재증가)

- Tencent Ent (중국 인터넷미디어), Netflix (미국 인터넷미디어)

52주 최저 (3개 0개)

4. 한국시장

* 2024년 영업익 컨센서스 (단위 조원) 

- KOSPI 261.2 (-1.6) 

- KOSDAQ 13.8 (-0.3)

- 전기전자 55.3 (-0.0)

- 커뮤니케이션 9.1 (-0.0)

- 자동차 25.9 (+0.0)

- 화장품 2.0 (0.0)

- 정유화학 21.5 (-0.1)

- 조선건설기계 9.3 (-0.0)

- 철강 6.0 (-0.1)

- 금융 42.8 (+0.1)

5. 뉴스 

1) 미 12월 소비자물가, 전년대비 3.4% 상승. 예상 +3.2%, 전월 +3.1%

- 근원 CPI, +3.9%. 예상 +3.8%, 전월 +4.0%

- 주거 제외 서비스 근원 CPI, +3.91%. 전월 +3.93% 

2) 내일 대만 총통선거, 마지막 여론조사 민진당 32% vs. 국민당 27%

- 중도 민중당 21%

3) Tesla, 베를린 공장 생산 1월 29일~2월 11일 중단

- 홍해 긴장 고조로 부품 수급에 어려움