macro daily_2023.11.21

 2023년 11월 21일 매크로 데일리 

세줄요약

(1) 미 20년 국채 입찰 호조로 장기금리가 내리고 주가가 올랐습니다.

(2) 독일 의회와 대법, 중앙은행이 내년 예산을 두고 의견이 갈리고 있습니다. 

(3) 인민은행이 부동산 개발업체 50개를 금융지원 대상에 선정했습니다. 

미 10-2년 장단기 금리차 -0.489%p (-0.039%p)

한국 고객예탁금, 46.9조원 +0.1조원

K200 야간선물 등락률, +0.73% (오전 5시 기준)

1개월 NDF 환율 1,285.68원 (-5.87원)

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1.중앙은행들

- 2023년 12월 13일 금리선물 Fed Fund 내재금리 5.333%(0.000%p)

미국 1년내 경기침체 확률 55.0% (0.0%p)

FOMC

- 극매파 : 3명 

- 매파 : 3명 

- 중립 : 6명

- 비둘기파 : 4명 

- 극비둘기파 : 2명 

* 리치몬드연은 총재 (중립 투표권없음), "인플레 견고해. '높고 길게' 상황이라고 본다"

한국은행

인민은행 : 신중한 통화정책, 7일 Repo 2.25%(0.00%p)

* 인민은행, 금융지원 대상 50개 부동산개발 기업 선별

ECB : 인플레 2%에서 안정 (10년 국채금리 독일 2.61%, 이탈리아 4.34%, 스프레드 1.73%p)

일본은행 : 10년 국채금리 목표 -0.5%~0.5% vs. 0.750%(-0.006%p)

2. Credit Cycle : 

미 기준금리 5.33% (0.00%p) 

미 2년 국채 4.90% (+0.02%p)

미 10년 국채 4.41% (-0.02%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 -0.489%p (-0.039pp)

미 BBB 회사채 5.98% (-0.02%p)

미 하이일드 8.70% (-0.04%p)

이머징 국채 7.99% (-0.04%p)

이머징 주식 7.38% (+0.04%p) 

한국 주식 9.24% (-0.10%p) 

한국 3년 국채 3.65% (-0.03%p)

한국 10년 국채 3.74% (-0.06%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 0.086%p (-0.034%p)

한국 3년 IRS 금리 3.63% (-0.02%p)

3. 52주 최고 최저

52주 최고 (111개 +14개)

* 글로벌 반도체 (AI 등 수요 기대)

- Intel (미국 반도체), KLA Tencor (미국 반도체장비)

52주 최저 (0개 -15개)

4. 한국시장

* 2024년 영업익 컨센서스 (단위 조원) 

- KOSPI 260.2 (0.0) 

- KOSDAQ 13.9 (0.0)

- 전기전자 54.8 (-0.0)

- 커뮤니케이션 9.2 (0.0)

- 자동차 26.2 (0.0)

- 화장품 2.0 (+0.0)

- 정유화학 21.8 (-0.1)

- 조선건설기계 9.6 (0.0)

- 철강 6.6 (0.0)

- 금융 42.4 (-0.0)

5. 뉴스 

1) 미 20년 국채 입찰 금리 4.78%로 결정. bid-cover 2.58배

2) 독일 여당, 대법 판결후 확장적 예산 편성 논의 

- 독일 대법원, 코로나 미사용 부채 친환경 사업 전환 불허

- 독일 중앙은행, "대법원 판결 존중해야"

3) 이탈리아, Banca Monte Dei 은행 보유 지분 2.5억주 매각 키로

4) MicroSoft, 전 Open AI CEO 영입 발표