macro daily_2022.08.03

 2022년 8월 3일 매크로 데일리 

세줄요약

(1) 9월 75bp 인상 가능성이 거론되며 미 국채금리가 올랐습니다. 

(2) 중국 지도자들이 올해 5.5% 성장을 포기하는 듯한 발언을 했습니다.

(3) AMD가 게이밍 GPU와 PC 시장이 둔화되고 있다고 밝혔습니다.

미 10-2년 장단기 금리차 -0.307%p (-0.013%p)

한국 고객예탁금, 55.7조원 +1.5조원

K200 야간선물 등락률, +0.26%

1개월 NDF 환율 1,314.55원 (+9.40원)

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1.중앙은행들

- 2022년 12월 14일 금리선물 Fed Fund 내재금리 3.382%(+0.102%p)

미국 1년내 경기침체 확률 40.0% (0.0%p)

FOMC

- 극매파 : 1명 

- 매파 : 4명 

- 중립 : 9명

- 비둘기파 : 4명 

- 극비둘기파 : 1명 

* 시카고연은 총재 (비둘기파 투표권없음), "9월 50bp 인상 적절하나 75bp도 가능"

- "올해 말 3.25~3.50%, 내년 상반기 3.75~4.00% 예상"

* 샌프란시스코연은 총재 (중립 투표권없음), "인플레이션 수치 너무 높다. 할 일 다했다는 신호 없어"

* 클리블랜드연은 총재 (매파 투표권있음), "전월대비 인플레 둔화 보고 싶다"

한국은행

* 다수 금통위원, 물가 초점 인상기조 지속 필요성 언급 <의사록>

인민은행 : 신중한 통화정책, 7일 Repo 1.55%(-0.10%p)

* 인민은행, 이달 은행간 금리 낮게 유지하고 유동성 지원 계속 <증권보>

ECB : 인플레 2%에서 안정 (10년 국채금리 독일 0.82%, 이탈리아 3.07%, 스프레드 2.25%p, +0.14%p)

일본은행 : 10년 국채금리 목표 0% vs. 0.186%(+0.001%p) 

2. Credit Cycle : 

미 기준금리 2.33% (+0.01%p) 

미 2년 국채 3.05% (+0.17%p)

미 10년 국채 2.74% (+0.15%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 -0.307%p (-0.013pp)

미 BBB 회사채 4.80% (+0.18%p)

미 하이일드 7.88% (+0.21%p)

이머징 국채 7.20% (+0.15%p)

이머징 주식 8.77% (-0.01%p) 

한국 주식 10.85% (+0.07%p) 

한국 3년 국채 3.00% (-0.08%p)

한국 10년 국채 3.07% (-0.10%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 0.070%p (-0.024%p)

한국 3년 IRS 금리 3.00% (-0.08%p)

3. 52주 최고 최저

52주 최고 (23개 -25개)

52주 최저 (31개 0개)

4. 한국시장

* 2022년 영업익 컨센서스 (단위 조원) 

- KOSPI 246.7 (+0.9) 

- KOSDAQ 15.2 (0.0)

- 전기전자 81.0 (-0.0)

- 커뮤니케이션 8.8 (-0.0)

- 자동차 18.0 (0.0)

- 화장품 1.8 (0.0)

- 정유화학 27.5 (+0.2)

- 조선건설기계 3.9 (0.0)

- 철강 11.4 (-0.0)

- 금융 39.2 (-0.1)

5. 뉴스 

1) 중국 지도자들, "5.5% 성장률 목표는 가이던스. 반드시 지켜야 하는 건 아니다"

2) 미 하원의장, 1997년 이후 첫 대만 방문

- 중국, 2일부터 대만 동해서 미사일 실험

3) AMD 3분기 매출 가이던스, 65억~69억달러 제시. 예상 68.1억달러

- "최근 몇달 간 PC 시장 추가로 약해져"

- "게이밍 GPU 시장 둔화되는 중"

4) Maersk, 올해 영업이익 가이던스 240억달러 -> 310억달러 상향

- "예외적 시황으로 컨테이너 운임 상승 지속"