macro daily_2024.03.14

 2024년 3월 14일 매크로 데일리 

세줄요약

(1) 헤지펀드 모멘텀전략 월간 수익률이 2008년 이후 최고를 기록했습니다.

(2) 일본은행이 ETF 매입 종료를 검토 중으로 전해졌습니다.

(3) 이달말 미 정부가 한국기업들의 반도체 보조금을 발표할 것이라고 산자부 장관이 밝혔습니다. 

미 10-2년 장단기 금리차 -0.433%p (+0.001%p)

한국 고객예탁금, 53.8조원 +0.5조원

K200 야간선물 등락률, -0.23% (오전 5시 기준)

1개월 NDF 환율 1,311.95원 (-2.40원)

자세히 보기

rafikiresearch.blogspot.com

t.me/rafikiresearch

1.중앙은행들

- 2024년 3월 20일 금리선물 Fed Fund 내재금리 5.328%(0.000%p)

미국 1년내 경기침체 확률 40.0% (0.0%p)

FOMC

- 극매파 : 2명 

- 매파 : 5명 

- 중립 : 5명

- 비둘기파 : 1명 

- 극비둘기파 : 4명 

한국은행

인민은행 : 신중한 통화정책, 7일 Repo 2.00%(0.00%p)

ECB : 인플레 2%에서 안정 (10년 국채금리 독일 2.36%, 이탈리아 3.59%, 스프레드 1.23%p)

일본은행 : 10년 국채금리 목표 상한 1% vs. 0.767%(-0.003%p)

* 일본은행, ETF 매입 프로그램 종료 검토 <블룸버그>

* 일본은행 총재, "춘투응답 등 종합적으로 검토해 금융정책 적절히 판단"

2. Credit Cycle : 

미 기준금리 5.33% (0.00%p) 

미 2년 국채 4.62% (+0.04%p)

미 10년 국채 4.18% (+0.04%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 -0.433%p (+0.001pp)

미 BBB 회사채 5.49% (+0.02%p)

미 하이일드 7.78% (-0.01%p)

이머징 국채 7.22% (+0.00%p)

이머징 주식 6.88% (-0.00%p) 

한국 주식 8.01% (-0.04%p) 

한국 3년 국채 3.24% (-0.03%p)

한국 10년 국채 3.32% (-0.01%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 0.082%p (+0.019%p)

한국 3년 IRS 금리 3.24 (-0.02%p)

3. 52주 최고 최저

52주 최고 (218개 +63개)

* 중국 금융 (경제성장률 반등)

- PICC Property (중국 보험), Bank of Beijing (중국 은행)

52주 최저 (2개 +2개)

4. 한국시장

* 2024년 영업익 컨센서스 (단위 조원) 

- KOSPI 250.3 (+0.1) 

- KOSDAQ 10.2 (+0.1)

- 전기전자 53.3 (+0.4)

- 커뮤니케이션 8.8 (0.0)

- 자동차 25.4 (0.0)

- 화장품 1.8 (0.0)

- 정유화학 16.8 (0.0)

- 조선건설기계 8.1 (+0.0)

- 철강 5.2 (0.0)

- 금융 41.5 (-0.0)

5. 뉴스 

1) Toyota, "노조 임금인상 요구 완전히 반영할 것" 

2) 헤지펀드 모멘텀 전략, 2008년 이후 월간 최대 수익률 기록 <블룸버그> 

3) 산업통상자원부 장관, "미 정부, 3월말 한국기업 반도체 보조금 발표" 

4) 미 대통령, 중국 조선사 보조금도 주목