macro daily_2024.03.06

 2024년 3월 6일 매크로 데일리 

세줄요약

(1) 테마섹이 오픈AI와 투자를 협의하고 있다고 FT가 전했습니다.

(2) 중국이 올해 국방비 증가율을 7.2%로 유지할 것이라고 밝혔습니다.

(3) 중국이 성장률 목표 5%를 제시했고 전력주가 52주 최고를 기록했습니다.

미 10-2년 장단기 금리차 -0.412%p (-0.023%p)

한국 고객예탁금, 57.8조원 +3.5조원

K200 야간선물 등락률, -0.96% (오전 5시 기준)

1개월 NDF 환율 1,333.96원 (-0.54원)

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1.중앙은행들

- 2024년 3월 20일 금리선물 Fed Fund 내재금리 5.323%(0.000%p)

미국 1년내 경기침체 확률 40.0% (0.0%p)

FOMC

- 극매파 : 2명 

- 매파 : 5명 

- 중립 : 5명

- 비둘기파 : 1명 

- 극비둘기파 : 4명 

한국은행

* 한은 총재, "인구구조 급격한 변화로 노동시장과 거시경제에 지대한 영향" 

인민은행 : 신중한 통화정책, 7일 Repo 2.07%(+0.07%p)

ECB : 인플레 2%에서 안정 (10년 국채금리 독일 2.32%, 이탈리아 3.71%, 스프레드 1.39%p)

일본은행 : 10년 국채금리 목표 상한 1% vs. 0.707%(-0.012%p)

2. Credit Cycle : 

미 기준금리 5.33% (0.00%p) 

미 2년 국채 4.54% (-0.06%p)

미 10년 국채 4.12% (-0.09%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 -0.412%p (-0.023pp)

미 BBB 회사채 5.47% (-0.09%p)

미 하이일드 7.72% (-0.13%p)

이머징 국채 7.18% (-0.11%p)

이머징 주식 6.97% (-0.03%p) 

한국 주식 8.14% (+0.04%p) 

한국 3년 국채 3.35% (-0.00%p)

한국 10년 국채 3.41% (-0.02%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 0.063%p (-0.015%p)

한국 3년 IRS 금리 3.33 (-0.01%p)

3. 52주 최고 최저

52주 최고 (177개 -90개)

* 중국 가치주 (밸류에이션 메리트)

- China Yangtze Power (중국 유틸리티), CGN Power (중국 유틸리티)

52주 최저 (43개 +43개)

4. 한국시장

* 2024년 영업익 컨센서스 (단위 조원) 

- KOSPI 249.6 (-0.9) 

- KOSDAQ 10.0 (0.0)

- 전기전자 52.7 (+0.1)

- 커뮤니케이션 8.8 (-0.0)

- 자동차 25.4 (-0.1)

- 화장품 1.8 (+0.1)

- 정유화학 16.7 (-0.1)

- 조선건설기계 8.1 (-0.1)

- 철강 5.2 (0.0)

- 금융 41.5 (-0.0)

5. 뉴스 

1) Temasek, OpenAI에 투자 협의 <FT>

2) 중국, 2024년 국방예산 7.2% 증대. 5년래 최대폭

- 성장률, 5% 내외. CPI 상승률 3%. 재정적자 GDP의 3%

3) 2024년 첫 6주간 iPhone 중국 판매 전년비 24% 감소 <블룸버그>