macro daily_2023.07.17

 2023년 7월 17일 매크로 데일리 

세줄요약

(1) 미 7월 인플레 기대가 3.4%로 상승하며 나스닥이 조정 받았습니다.

(2) 네이버 카카오가 적자사업을 구조조정할 것으로 전해졌습니다. 

(3) 미 반도체 기업들이 이번주 행정부와 만나 대중국 신규 제재를 만류할 예정입니다.

미 10-2년 장단기 금리차 -0.933%p (-0.071%p)

한국 고객예탁금, 53.4조원 +3.0조원

K200 야간선물 등락률, -0.04% (오전 5시 기준)

1개월 NDF 환율 1,267.43원 (+1.33원)

자세히 보기

rafikiresearch.blogspot.com

t.me/rafikiresearch

1.중앙은행들

- 2023년 7월 26일 금리선물 Fed Fund 내재금리 5.308%(+0.010%p)

미국 1년내 경기침체 확률 65.0% (0.0%p)

FOMC

- 극매파 : 3명 

- 매파 : 4명 

- 중립 : 6명

- 비둘기파 : 4명 

- 극비둘기파 : 2명 

* 월러 Fed 이사 (매파 투표권있음), "CPI 두번 더 좋게 나오면 인상중단 시사"

한국은행

인민은행 : 신중한 통화정책, 7일 Repo 1.90%(+0.05%p)

* 인민은행 부총재, "표적화된 통화정책 시행. 환율 거친 변동 막을 것"

ECB : 인플레 2%에서 안정 (10년 국채금리 독일 2.51%, 이탈리아 4.17, 스프레드 1.66%p)

* ECB, 7월 9월 인상 시사. 이른 시일 내 인하 없어 <6월 의사록>

일본은행 : 10년 국채금리 목표 -0.5%~0.5% vs. 0.481%(+0.006%p)

2. Credit Cycle : 

미 기준금리 5.08% (0.00%p) 

미 2년 국채 4.76% (+0.14%p)

미 10년 국채 3.83% (+0.07%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 -0.933%p (-0.071pp)

미 BBB 회사채 5.57% (+0.08%p)

미 하이일드 8.34% (+0.05%p)

이머징 국채 7.41% (+0.05%p)

이머징 주식 7.33% (-0.05%p) 

한국 주식 6.01% (-0.08%p) 

한국 3년 국채 3.61% (+0.01%p)

한국 10년 국채 3.69% (+0.03%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 0.075%p (+0.017%p)

한국 3년 IRS 금리 3.57% (+0.02%p)

3. 52주 최고 최저

52주 최고 (105개 -28개)

* 대만 PC 부품 (중국 제재 반사수혜)

- Lite-On Tech (대만 IT H/W), Wiwynn (대만 IT H/W) 

52주 최저 (2개 -8개)

4. 한국시장

* 2023년 영업익 컨센서스 (단위 조원) 

- KOSPI 182.0 (+0.1) 

- KOSDAQ 13.1 (0.0)

- 전기전자 9.9 (+0.0)

- 커뮤니케이션 8.0 (-0.0)

- 자동차 24.9 (0.0)

- 화장품 1.6 (-0.0)

- 정유화학 18.6 (-0.0)

- 조선건설기계 7.9 (+0.1)

- 철강 6.1 (-0.1)

- 금융 41.6 (+0.1)

5. 뉴스 

1) 미 7월 미시간대 소비심리지수, 72.6. 예상 65.5, 전월 64.4

- 1년 인플레이션 기대, 3.4%. 예상 3.1%, 전월 3.3%

2) Kioxia-Western Digital, 수개월간 협상 끝에 8월말까지 합병키로 <블룸버그>

3) 미 반도체 CEO들, 다음주 행정부에 대중국 신규 제재 만류 나설 것 <블룸버그>

4) 네이버-카카오, 구조조정 및 저수익 사업 조정 계획

5) JP Morgan, 2분기 순이자 수익 218.8억달러. 예상 211.7억달러

- 투자은행 매출, 14.9억달러. 예상 13.8억달러