macro daily_2023.03.06

 2023년 3월 6일 매크로 데일리 

세줄요약

(1) 중국 정부가 올해 성장률 목표를 기대에 못 미치는 5%로 제시했습니다.

(2) 3월 25bp 언급으로 10년 국채금리가 4%를 밑돌며 미 증시가 올랐습니다.

(3) 올해 IT 섹터 영업이익 컨센서스가 20조원을 밑돌았습니다.

미 10-2년 장단기 금리차 -0.905%p (-0.075%p)

한국 고객예탁금, 48.5조원 +0.7조원

K200 야간선물 등락률, +0.92% (오전 5시 기준)

1개월 NDF 환율 1,294.17원 (-7.13원)

자세히 보기

rafikiresearch.blogspot.com

t.me/rafikiresearch

1.중앙은행들

- 2023년 3월 22일 금리선물 Fed Fund 내재금리 4.857%(-0.029%p)

미국 1년내 경기침체 확률 60.0% (0.0%p)

FOMC

- 극매파 : 2명 

- 매파 : 6명 

- 중립 : 6명

- 비둘기파 : 2명 

- 극비둘기파 : 1명 

* 월러 Fed 이사 (매파 투표권있음), "경제지표 뜨거우면 금리 더 올릴 필요"

* 리치몬드연은 총재 (중립 투표권없음), "인플레 목표 3%로 올리지 않을 것"

* 샌프란시스코연은 총재 (매파 투표권없음), "추가 긴축 필요할 것.임무 완수까지 멀어"

한국은행

인민은행 : 신중한 통화정책, 7일 Repo 2.00%(-0.20%p)

* 은감위, 시중은행들에 기업들 신용 관리 요청  

ECB : 인플레 2%에서 안정 (10년 국채금리 독일 2.71%, 이탈리아 4.53%, 스프레드 1.82%p)

일본은행 : 10년 국채금리 목표 -0.5%~0.5% vs. 0.506%(+0.001%p)

2. Credit Cycle : 

미 기준금리 4.57% (-0.01%p) 

미 2년 국채 4.85% (-0.04%p)

미 10년 국채 3.95% (-0.10%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 -0.905%p (-0.075pp)

미 BBB 회사채 5.72% (-0.12%p)

미 하이일드 8.62% (-0.09%p)

이머징 국채 7.69% (-0.06%p)

이머징 주식 9.18% (+0.04%p) 

한국 주식 6.59% (-0.02%p) 

한국 3년 국채 3.79% (-0.07%p)

한국 10년 국채 3.77% (-0.06%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 -0.018%p (+0.014%p)

한국 3년 IRS 금리 3.72% (-0.09%p)

3. 52주 최고 최저

52주 최고 (117개 +50개)

* 글로벌 건설장비 (중국 PMI 호조)

- Cummins (미국 건설장비), Ingersoll Rand (미국 산업용장비)

52주 최저 (18개 -4개)

4. 한국시장

* 2023년 영업익 컨센서스 (단위 조원) 

- KOSPI 181.6 (-0.5) 

- KOSDAQ 14.4 (-0.0)

- 전기전자 19.9 (-0.2)

- 커뮤니케이션 8.9 (0.0)

- 자동차 18.0 (0.0)

- 화장품 2.0 (0.0)

- 정유화학 20.8 (-0.1)

- 조선건설기계 7.4 (0.0)

- 철강 7.3 (0.0)

- 금융 40.6 (0.0)

5. 뉴스 

1) 중국 정부, 2023년 성장률 목표 5% 내외 제시

- 고용, 1,200만명 창출 목표

- 재정적자 3% 목표 

2) 미 2월 ISM 서비스업지수, 55.1. 예상 54.5, 전월 55.2

3) ARM, 올해 IPO 목표. 기업가치 300억~700억달러 제시 <블룸버그>

4) Amazon, 버지니아 제2 사옥 건설 중단