macro daily_2022.01.19

 2022년 1월 19일 매크로 데일리

세줄요약

(1) 미 10년 국채금리가 2020년 이후 최고를 기록하며 주가가 내렸습니다.

(2) 미래에셋 그룹이 가상자산 수탁사업 진출을 검토하는 것으로 알려졌습니다.

(3) 마이크로소프트가 게임사 블리자드를 687억달러에 인수합니다.

미 5년 breakeven rate 2.841%, +0.003%p (2% 상회시 유의, 2.5% 상회시 경고)

한국 고객예탁금, 74.2조원 +8.9조원

K200 야간선물 등락률, -0.77%

1개월 NDF 환율 1,194.03원 (+3.88원)

자세히 보기

rafikiresearch.blogspot.com

t.me/rafikiresearch

1.중앙은행들

- 2022년 12월 14일 금리선물 Fed Fund 내재금리 1.118%(+0.090%p)

미국 1년내 경기침체 확률 15.0% (+0.0%p)

FOMC

- 극매파 : 1명 

- 매파 : 5명 

- 중립 : 5명

- 비둘기파 : 2명 

- 극비둘기파 : 1명 

한국은행

인민은행 : 신중한 통화정책, 7일 Repo 2.20%(-0.02%p)

* 인민은행, "경기진작과 신용경색 완화 위해 추가 완화" 

ECB : 인플레 2%에서 안정 (2022년 인플레 컨센서스 3.0%)

* 프랑스 중앙은행장, "인플레 보다 지속적이면 행동할 것이라는데 의심 없어"

일본은행 : 10년 국채금리 목표 0% vs. 0.143%(-0.005%p) 

2. Credit Cycle : 

미 기준금리 0.08% (0.00%p) 

미 2년 국채 1.04% (+0.07%p)

미 10년 국채 1.86% (+0.08%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 +0.826%p (+0.009%pp)

미 BBB 회사채 3.10% (+0.08%p)

미 하이일드 4.59% (+0.02%p)

이머징 국채 5.28% (+0.07%p)

이머징 주식 7.84% (+0.03%p) 

한국 주식 9.68% (+0.08%p) 

한국 3년 국채 2.10% (-0.04%p)

한국 10년 국채 2.53% (-0.03%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 0.432%p (+0.009%p)

한국 3년 IRS 금리 2.12% (-0.04%p)

한국 3년 CRS 금리 1.45% (+0.02%p)

3. 52주 최고 최저

52주 최고 (개 개)

52주 최저 (개 개)

4. 한국시장

* 2022년 영업익 컨센서스 (단위 조원) 

- 2022년 영업이익 증가율 예상치 : +8.9% (+0.3%p)

- KOSPI 255.4 (+1.2) 

- KOSDAQ 15.7 (+0.0)

- 전기전자 87.2 (-0.2)

- 커뮤니케이션 11.0 (-0.0)

- 자동차 13.9 (+0.0)

- 화장품 2.6 (-0.0)

- 정유화학 21.5 (0.0)

- 조선건설기계 7.0 (-0.0)

- 철강 11.3 (0.0)

- 금융 38.5 (-0.0)

5. 뉴스 

1) Golman Sachs, 4분기 EPS 10.81달러. 예상 11.64달러

- 트레이딩 부진과 비용 증가로 마진율 2020년 2분기 수준 하락  

2) 미래에셋 그룹, 가상자산 수탁사업 검토

3) MicroSoft, Activision Blizzard 687억달러에 현금 인수

- MS CEO, "게임, 메타버스 플랫폼 개발에 핵심적 역할"

4) 미 12월 permian 원유생산, 사상최대 기록