macro daily_2021.10.18

 2021년 10월 18일 매크로 데일리 

세줄요약

(1) 미국이 11월 8일부터 백신 접종자의 여행 입국을 허용합니다.

(2) 독일 연정이 헌법상의 부채한도로 복귀에 합의했습니다.

(3) 미 금리선물이 내년말 25bp 금리인상 가능성을 반영했습니다.

미 5년 breakeven rate 2.754%, +0.035%p (2% 상회시 유의, 2.5% 상회시 경고)

한국 고객예탁금, 65.5조원 +0.4조원

K200 야간선물 등락률, +0.23%

1개월 NDF 환율 1,183.35원 (+0.95원)

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1.중앙은행들

- 2022년 12월 14일 금리선물 Fed Fund 내재금리 0.520%(+0.052%p)

미국 1년내 경기침체 확률 15.0% (+5.0%p)

FOMC

- 극매파 : 0명

- 매파 : 8명

- 중립 : 5명

- 비둘기파 : 4명

- 극비둘기파 : 1명

* 필라델피아연은 총재(매파 투표권없음), "2022년말 2023년 초까지 금리인상 기대 안해"

한국은행

인민은행 : 신중한 통화정책, 7일 Repo 2.14%(-0.06%p)

* 인민은행 총재, "헝다 시스템 리스크 피할 수 있다"

ECB : 중장기 인플레 2% 목표, 2021년 인플레 예상 2.3%

* 프랑스 중앙은행장, "중앙은행 도구상자, 스트레스 시기따라 유연해져야"

일본은행 : 10년 국채금리 목표 0% vs. 0.083% 

2. Credit Cycle : 

미 기준금리 0.08% (0.00%p) 

미 2년 국채 0.39% (+0.03%p)

미 10년 국채 1.57% (+0.06%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 +1.175%p (+0.025%pp)

미 BBB 회사채 2.66% (+0.05%p)

미 하이일드 4.23% (-0.02%p)

이머징 국채 4.87% (+0.05%p)

이머징 주식 7.53% (+0.02%p) 

한국 주식 9.9% (-0.06%p) 

한국 3년 국채 1.79% (-0.02%p)

한국 10년 국채 2.36% (+0.02%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 0.568%p (+0.035%p)

한국 3년 IRS 금리 1.84% (-0.02%p)

한국 3년 CRS 금리 0.97% (-0.02%p)

3. 52주 최고 최저

52주 최고 (50개 0개)

52주 최저, (36개 0개) 

4. 한국시장

 * 2021년 영업익 컨센서스 (단위 조원) 

- KOSPI 233.5 (+0.3) 

- KOSDAQ 11.2 (-0.1)

- 전기전자 79.1 (-0.1)

- 커뮤니케이션 8.3 (-0.0)

- 자동차 12.5 (-0.1)

- 화장품 2.4 (-0.0)

- 정유화학 22.1 (0.0)

- 조선건설기계 2.0 (-0.0)

- 철강 11.7 (+0.1)

- 금융 37.0 (+0.0)

5. 뉴스 

1) 독일 연정, 헌법상의 부채 한도 복귀에 합의 

2) 미국, 11월 8일부터 접종 완료자의 미국내 여행 허용

3) 미 9월 소매판매 전월비 0.7% 증가. 예상 -0.2%, 전월 +0.9%

4) Toyota, 11월 전세계 생산 계획대비 15% 축소

- 유럽 9월 자동차 판매 전년비 25% 감소. 1995년 이후 최대 감소폭

5) Proshares, 비트코인 ETF 이르면 오늘 출시 시사