macro daily_2023.05.02

 2023년 5월 2일 매크로 데일리 

세줄요약

(1) 4월 한국 수출과 중국 제조업 PMI가 예상보다 부진했습니다.

(2) JP모건이 지역은행 조정을 언급했고 Fed는 유동성 관리를 주문했습니다. 

(3) 메타 컴캐스트가 대규모 회사채 발행을 발표하며 국채금리 상승에 영향을 미쳤습니다. 

미 10-2년 장단기 금리차 -0.571%p (+0.013%p)

한국 고객예탁금, 53.4조원 +0.0조원

K200 야간선물 등락률, +0.34% (오전 5시 기준)

1개월 NDF 환율 1,340.73원 (+2.23원)

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1.중앙은행들

- 2023년 5월 3일 금리선물 Fed Fund 내재금리 5.067%(+0.029%p)

미국 1년내 경기침체 확률 65.0% (0.0%p)

FOMC

- 극매파 : 2명 

- 매파 : 6명 

- 중립 : 6명

- 비둘기파 : 2명 

- 극비둘기파 : 1명 

* 바 Fed 위원, "은행들의 유동성과 자본요건 개선에 중점둘 것"

한국은행

인민은행 : 신중한 통화정책, 7일 Repo 2.40%(-0.10%p)

ECB : 인플레 2%에서 안정 (10년 국채금리 독일 2.31%, 이탈리아 4.17%, 스프레드 1.88%p)

일본은행 : 10년 국채금리 목표 -0.5%~0.5% vs. 0.407%(+0.013%p)

* 일본은행, 포워드 가이던스 변경. 코로나 금리 언급 삭제

2. Credit Cycle : 

미 기준금리 4.83% (0.00%p) 

미 2년 국채 4.14% (+0.14%p)

미 10년 국채 3.57% (+0.15%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 -0.571%p (+0.013pp)

미 BBB 회사채 5.38% (+0.16%p)

미 하이일드 8.63% (+0.18%p)

이머징 국채 7.58% (+0.13%p)

이머징 주식 8.07% (-0.04%p) 

한국 주식 6.18% (0.00%p) 

한국 3년 국채 3.30% (+0.02%p)

한국 10년 국채 3.36% (+0.02%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 +0.067%p (+0.008%p)

한국 3년 IRS 금리 3.23% (+0.02%p)

3. 52주 최고 최저

52주 최고 (개 개)

52주 최저 (개 개)

4. 한국시장

* 2023년 영업익 컨센서스 (단위 조원) 

- KOSPI 176.0 (+0.9) 

- KOSDAQ 13.9 (+0.2)

- 전기전자 12.0 (+0.8)

- 커뮤니케이션 8.5 (-0.0)

- 자동차 23.6 (0.0)

- 화장품 1.8 (-0.0)

- 정유화학 19.6 (-0.1)

- 조선건설기계 7.6 (+0.1)

- 철강 6.9 (+0.1)

- 금융 39.5 (-0.0)

5. 뉴스 

1) 한국 4월 수출, 전년비 14.2%. 예상 -12.2%, 전월 -13.6%

- 중국 4월 제조업 PMI, 49.2. 예상 51.4, 전월 51.9

- 미 4월 ISM 제조업지수, 47.1. 예상 46.8, 전월 46.3

2) JP Morgan, First Republic Bank 인수

- FDIC에 106억달러 지불

- FDIC, JP Morgan에 500억달러 공여

- JP Morgan CEO, "지역은행 지원. 지역은행들 조정될 것"

3) Meta Comcast Hershey, 220억달러 회사채 발행 발표

4) 미 3월 PCE 디플레이터, 전년비 4.6% 상승. 예상 +4.6%, 전월 +4.7%