macro daily_2023.05.10

 2023년 5월 10일 매크로 데일리 

세줄요약

(1) 낮은 주식시장 변동성으로 퀀트 펀드들의 익스포져가 21년 말 이후 최고를 기록했습니다.

(2) 에어비앤비가 경기우려로 기대를 밑도는 2분기 매출 가이던스를 제시했습니다.

(3) 이탈리아가 일대일로 구상에서 탈퇴할 것으로 전해졌습니다.

미 10-2년 장단기 금리차 -0.506%p (-0.016%p)

한국 고객예탁금, 50.1조원 -1.8조원

K200 야간선물 등락률, -0.20% (오전 5시 기준)

1개월 NDF 환율 1,323.60원 (-0.35원)

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1.중앙은행들

- 2023년 6월 15일 금리선물 Fed Fund 내재금리 5.117%(+0.030%p)

미국 1년내 경기침체 확률 65.0% (0.0%p)

FOMC

- 극매파 : 2명 

- 매파 : 6명 

- 중립 : 6명

- 비둘기파 : 2명 

- 극비둘기파 : 1명 

* 뉴욕연은 총재 (중립 투표권있음), "신용 상태가 성장과 고용 물가에 미칠 영향 주시"

* 제퍼슨 Fed 이사 (중립 투표권있음), "미 경제 질서있게 둔화되고 인플레 내려오기 시작"

한국은행

인민은행 : 신중한 통화정책, 7일 Repo 1.93%(-0.07%p)

ECB : 인플레 2%에서 안정 (10년 국채금리 독일 2.35%, 이탈리아 4.27%, 스프레드 1.92%p)

일본은행 : 10년 국채금리 목표 -0.5%~0.5% vs. 0.426%(+0.008%p)

* 일본은행 총재, "안정적 인플레 목표 가시화되면 YCC 폐기"

2. Credit Cycle : 

미 기준금리 5.08% (0.00%p) 

미 2년 국채 4.02% (+0.02%p)

미 10년 국채 3.52% (+0.01%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 -0.506%p (-0.016pp)

미 BBB 회사채 5.41% (+0.04%p)

미 하이일드 8.62% (-0.02%p)

이머징 국채 7.53% (-0.04%p)

이머징 주식 7.97% (-0.04%p) 

한국 주식 6.10% (0.00%p) 

한국 3년 국채 3.25% (+0.00%p)

한국 10년 국채 3.32% (+0.01%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 +0.061%p (+0.006%p)

한국 3년 IRS 금리 3.19% (+0.08%p)

3. 52주 최고 최저

52주 최고 (개 개)

52주 최저 (개 개)

4. 한국시장

* 2023년 영업익 컨센서스 (단위 조원) 

- KOSPI 174.9 (0.0) 

- KOSDAQ 14.1 (0.0)

- 전기전자 9.8 (-1.6)

- 커뮤니케이션 8.3 (-0.2)

- 자동차 23.6 (0.0)

- 화장품 1.7 (-0.0)

- 정유화학 19.2 (-0.1)

- 조선건설기계 7.5 (-0.1)

- 철강 6.9 (+0.0)

- 금융 39.2 (-0.2)

5. 뉴스 

1) 미 퀀트 펀드 주식 익스포져 2021년 12월 이후 최대 <블룸버그>

2) 이탈리아, 중국 주도 일대일로 프로젝트서 탈퇴 계획

3) Airbnb 2분기 매출 가이던스 23.5억~24.5억달러. 예상 24.2억달러

- 1분기 예약, 204억달러. 예상 201억달러

4) Aramco, 2023년 Capex 가이던스 450억~550억달러 유지

- 실적 연동 배당 지급 계획 발표

- CEO, "현 계획상 원유 생산능력 확대 어려워"

- "러시아, 중국 인도 시장서 사우디 대체 안해"