macro daily_2022.11.30

 2022년 11월 30일 매크로 데일리 

세줄요약

(1) 미 국채 10-2년 금리가 역전이 사흘째 완화됐습니다. 

(2) OPEC+가 12월 회의를 화상개최합니다. 정책변경 관측이 약해졌습니다.

(3) 컨테이너선사 머스크가 수요가 급감한 뒤 안정되고 있다고 진단했습니다.

미 10-2년 장단기 금리차 -0.730%p (+0.027%p)

한국 고객예탁금, 49.2조원 +1.4조원

K200 야간선물 등락률, -0.27% (오전 5시 기준)

1개월 NDF 환율 1,324.91원 (-1.79원)

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1.중앙은행들

- 2022년 12월 14일 금리선물 Fed Fund 내재금리 4.373%(-0.005%p)

미국 1년내 경기침체 확률 62.5% (0.0%p)

FOMC

- 극매파 : 1명 

- 매파 : 6명 

- 중립 : 9명

- 비둘기파 : 2명 

- 극비둘기파 : 0명 

* 리치몬드연은 총재 (중립 투표권없음), "속도는 느려지고 레벨은 높은 금리인상 지지"

한국은행

인민은행 : 신중한 통화정책, 7일 Repo 2.10%(+0.05%p)

ECB : 인플레 2%에서 안정 (10년 국채금리 독일 1.92%, 이탈리아 3.82%, 스프레드 1.90%p)

일본은행 : 10년 국채금리 목표 0% vs. 0.253%(0.000%p)

2. Credit Cycle : 

미 기준금리 3.83% (0.00%p) 

미 2년 국채 4.48% (+0.02%p)

미 10년 국채 3.75% (+0.07%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 -0.730%p (+0.027pp)

미 BBB 회사채 5.70% (+0.11%p)

미 하이일드 8.78% (+0.17%p)

이머징 국채 7.72% (+0.04%p)

이머징 주식 8.94% (+0.16%p) 

한국 주식 10.25% (+0.11%p) 

한국 3년 국채 3.71% (+0.04%p)

한국 10년 국채 3.66% (+0.07%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 -0.045%p (+0.025%p)

한국 3년 IRS 금리 3.72% (+0.06%p)

3. 52주 최고 최저

52주 최고 (42개 -2개)

* 글로벌 음식료 (경기방어적 성격)

- KT&G (한국 담배), Conagra Brands (미국 포장식품)

52주 최저 (13개 0개)

* 애플 밸류체인 (중국 소요로 생산차질)

- Hon Hai (대만 전자제조서비스)

4. 한국시장

* 2023년 영업익 컨센서스 (단위 조원) 

- KOSPI 224.8 (+0.8) 

- KOSDAQ 16.3 (+0.2)

- 전기전자 47.9 (-0.3)

- 커뮤니케이션 9.4 (-0.0)

- 자동차 17.7 (+0.0)

- 화장품 2.0 (0.0)

- 정유화학 25.5 (+0.1)

- 조선건설기계 7.9 (-0.0)

- 철강 8.8 (-0.1)

- 금융 40.8 (+0.0)

5. 뉴스 

1) 중국 정부, 시위 대응책으로 경찰 증원 SNS 감시 제로코로나 완화 활용 <블룸버그>  

- 마윈 Alibaba 창업자 일본 도쿄 거주중 

2) OPEC+, 12월 4일 회의 화상 개최. 정책변경 관측 약화 

3) Maersk, "컨테이너선 수요 급감 후 안정 중" 

4) AWS, 새 반도체 출시로 컴퓨팅 파워 향상 계획