macro daily_2026.06.29

 [2026년 6월 29일 매크로 데일리]

<세줄요약>

1 정부가 오늘 호남-반도체를 포함한 3대 메가 프로젝트를 공개합니다.

2 애플이 미 정부에 중국 CXMT 메모리 사용을 요청했습니다.

3 구글이 메타의 제마나이 사용을 제한하고 있다고 FT가 보도했습니다.

K200 야간선물 등락률, -0.57% (오전 6시 기준

1개월 NDF 환율 1,535.82원 (+0.62원)

KOSPI PBR 2.58배 (-0.26배). 2007년 고점 2.12배

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[Data Room]

<중앙은행>

미 금리선물, Fed 2026년 25bp 인상확률 100.0% -> 100.0% 

- 50bp 인상확률 32.8% -> 21.2%

<크레딧>

미 기준금리 3.63% (0.00%p)

미 2년 국채 4.09% (-0.03%p)

미 10년 국채 4.36% (-0.03%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 +0.277%p (+0.010pp)

미 BBB 회사채 5.36% (-0.03%p)

미 하이일드 7.19% (-0.02%p)

이머징 국채 6.56% (-0.02%p)

이머징 주식 7.72% (-0.11%p)

한국 주식 10.89% (+0.64%p)

한국 3년 국채 3.71% (-0.05%p)

한국 10년 국채 4.11% (-0.04%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 0.401%p (+0.008%p)

<주식>

* 2026년 KOSPI 순이익 컨센서스 (단위 조원)

- KOSPI 713.7 (+1.0)

- 전기전자 509.5 (+1.0)

  -- 반도체 220.7 (+1.0)

- 커뮤니케이션 8.7 (0.0)

- 자동차 19.0 (0.0)

- 화장품 1.8 (0.0)

- 정유화학 6.3 (-0.0)

- 조선건설기계 12.3 (0.0)

- 금속 4.2 (-0.0)

- 금융 46.1 (+0.0)

* 2026년 S&P500 순이익 컨센서스 (단위 십억달러)

- S&P500 3,104 (+4.0)

- Materials 66 (0.0)

- Energy 167 (-1.0)

- Industrials 208 (0.0)

- Consumer Staples 146 (0.0)

- Consumer Discretionary 251 (0.0)

- IT 787 (+4.0)

  -- Semiconductor 333 (+4.0)

- Healthcare 293 (0.0)

- Communication 559 (-1.0)

- Financials 517 (0.0)

- Real Estate 33 (+1.0)

- Utility 76 (0.0)

* 2026년 빅테크 Capex (단위 십억달러)

- 687.4 (0.0)

<52주 최고 최저>

최고 (85개 -72개) 최저 (144개 +11개)

- Tech : 최고 (16개 -14개) Consumer Disc 최저 (29개 +4개) 

[뉴스룸]

<중앙은행>

(Fed)

* 리치몬드연은 총재 (중립 투표권없음), "인플레 높지만 곧 완화될 것 같은 신호 있다"

* 미니애폴리스연은 총재 (중립 투표권있음), "광범위한 인플레 속에 금리인상 필요"

(한국은행)

(인민은행)

(ECB)

* 독일 중앙은행장, "미-이란 평화협정에도 인플레 상향 리스크 보여"

(BOJ)

<정부 정책, 재정 교역>

* 정부, 오늘 3대 메가 프로젝트 발표. 강원 데이터센터, 호남 반도체, 영남 로봇

<크레딧, 사모, 딜플로>

* Bain Capital, VW 선박엔진 자회사 Everllence를 €7.4bn 기업가치로 다수지분 인수 합의 

* 네슬레 생수 사업부 인수 최종 단독 입찰자로 부상. <PwC/PE Hub>

<산업, 기업>

(AI, 디지털, 반도체)  

* 엔비디아-삼성, AI 메가팩토리 구축. GPU 5만 개를 투입해 삼성 반도체 생산에 가속컴퓨팅 통합. 

- 삼성은 HBM4E·HBM5 첫 공개, HBM4 매출 10억 달러 돌파 및 향후 10년 90조원 투자 계획

* Google, Meta의 Gemini AI 사용 제한 <FT>

(2차전지, 태양광, 친환경)

* 글로벌 EV 배터리 사용량 244.6GWh(+9.1%), 한국 3사(LG엔솔·SK온·삼성SDI) 점유율 15.6%로 2.1%p 하락.

(제약, 바이오테크)

* 

<헤지펀드, 패밀리오피스>