macro daily_2026.06.10

 [2026년 6월 10일 매크로 데일리]

<세줄요약>

1 오늘밤 미 5월 CPI 발표를 앞두고 가치주로 로테이션이 이어졌습니다.

2 중국이 2,950억달러 AI 기금을 조성하는 가운데 대만은 대중국 AI 반도체 수출제한을 고려중입니다.

3 미-이란 긴장이 이어졌음에도 유가가 하락하며 금리도 내렸습니다.

K200 야간선물 등락률, -4.38% (오전 6시 기준)

1개월 NDF 환율 1,521.34원 (-6.41원)

KOSPI PBR 2.48배 (+0.18배). 2007년 고점 2.12배

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[Data Room]

<중앙은행>

Fed  기준금리 인하 확률

12월 Polymarket 13% (+1%p) vs 미 금리선물 0% (0.0%p)

<크레딧>

미 기준금리 3.62% (0.00%p)

미 2년 국채 4.12% (-0.04%p)

미 10년 국채 4.51% (-0.05%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 +0.396%p (-0.006pp)

미 BBB 회사채 5.49% (-0.05%p)

미 하이일드 7.14% (-0.08%p)

이머징 국채 6.68% (-0.03%p)

이머징 주식 8.12% (+0.49%p)

한국 주식 10.98% (-0.88%p)

한국 3년 국채 3.86% (-0.07%p)

한국 10년 국채 4.27% (-0.07%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 0.412%p (-0.003%p)

<주식>

* 2026년 KOSPI 순이익 컨센서스 (단위 조원)

- KOSPI 690.6 (+0.7)

- 전기전자 488.5 (+0.5)

  -- 반도체 205.5 (+0.1)

- 커뮤니케이션 8.7 (-0.0)

- 자동차 19.0 (0.0)

- 화장품 1.8 (-0.0)

- 정유화학 6.0 (+0.0)

- 조선건설기계 12.3 (0.0)

- 금속 4.2 (0.0)

- 금융 45.6 (+0.0)

* 2026년 S&P500 순이익 컨센서스 (단위 십억달러)

- S&P500 3,076 (0.0)

- Materials 66 (0.0)

- Energy 168 (0.0)

- Industrials 207 (0.0)

- Consumer Staples 146 (0.0)

- Consumer Discretionary 251 (0.0)

- IT 768 (+1.0)

  -- Semiconductor 316 (0.0)

- Healthcare 293 (0.0)

- Communication 551 (-1.0)

- Financials 516 (0.0)

- Real Estate 32 (0.0)

- Utility 76 (0.0)

* 2026년 빅테크 Capex (단위 십억달러)

- 687.7 (0.0)

<52주 최고 최저>

최고 (84개 +43개) 최저 (77개 -50개)

- Tech : 최고 (9개 +7개) Consumer Disc 최저 (7개 -1개) 

[뉴스룸]

<중앙은행>

* 일본은행, 분기 채권매입 규모 축소 중단 고려 <니혼게이자이>

<정부, 정책>

* 오늘 밤 미 5월 소비자물가 발표 예정. 예상 +4.2%, 전월 +3.8%

* 미 대통령, "이란에 헬기 추락에 대해 보복해야"

* 관세 유예 만료 D-44. 한·일·EU 3각 협상 최종 단계

- 일본, 자동차 25% 관세 잔존 문제로 추가 협상 요구. 한국 대비 불리 인식 지속

<크레딧, 사모>

* KKR·BlackRock·Apollo, 부실 BDC 긴급 처방 병행…사모대출 평판 리스크 관리 <Bloomberg>

<산업, 기업>

* 대만 정부, AI 반도체 대중국 수출 제한 고려

- 중국 정부, AI빌드업 위해 2,950억달러 규모 펀드 조성

* Nebius, 엔비디아와 협력해 유럽 로보틱스 스타트업 위한 '피지컬 AI 리빙랩' 출범

- AI 클라우드 기업 네비우스, 유럽 전역의 로보틱스 스타트업 성장 지원

* CATL, "2026년 말 나트륨 이온 배터리, LFP 수준의 원가 경쟁력 확보" 공식 선언

- CTO, 나트륨 이온 배터리가 하드카본 전극 수분 제어 등 대량 양산 기술 돌파구를 확보

* 글로벌 빅파마 GSK, 11억 달러 규모로 미 항암 신약 기업 '누발렌트' 전격 인수

- 미 FDA의 품목허가 최종심사 단계 비소세포폐암(NSCLC) 치료제 파이프라인을 확보

<딜 플로>

<헤지펀드, 패밀리오피스>

* Fasanara Capital, 페라리·레이싱카 담보 럭셔리 자동차 사모대출 플랫폼 론칭 <Bloomberg>