macro daily_2024.05.07

 2024년 5월 7일 매크로 데일리 

세줄요약

(1) 미 4월 고용이 예상을 밑돌았지만 금리선물은 6월 인하를 반영하지 않았습니다. 

(2) 기재부 장관이 반도체 대기업보다 소부장을 지원해야 한다고 말했습니다.

(3) 글로벌 경기 개선 기대로 미국 중국의 운송주들이 52주 신고가를 기록했습니다.

미 10-2년 장단기 금리차 -0.345%p (-0.039%p)

한국 고객예탁금, 58.7조원 +1.5조원

K200 야간선물 등락률, +1.11% (오전 5시 기준)

1개월 NDF 환율 1,352.71원 (-10.29원)

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1.중앙은행들

- 2024년 6월 12일 금리선물 Fed Fund 내재금리 5.298%(0.000%p)

미국 1년내 경기침체 확률 30.0% (0.0%p)

FOMC

- 극매파 : 2명 

- 매파 : 5명 

- 중립 : 6명

- 비둘기파 : 1명 

- 극비둘기파 : 4명 

* 뉴욕연은 총재 (중립 투표권있음), "금리인하 시기, 전체 데이터에 기반해 결정"

* 보우만 Fed 이사 (극매파 투표권있음), "인플레 당분간 높은 수준 유지"

* 시카고연은 총재 (극비둘기파 투표권없음), "경제 상황에 어떻게 반응할지 개선"

* 리치몬드연은 총재 (매파 투표권있음), "높은 금리로 물가 안정될 것"

한국은행

* 한은 총재, "4월 통방이 5월 근거가 되긴 어려워"

인민은행 : 신중한 통화정책, 7일 Repo 1.95%(-0.15%p)

ECB : 인플레 2%에서 안정 (10년 국채금리 독일 2.46%, 이탈리아 3.80%, 스프레드 1.34%p)

* ECB 수석 이코노미스트, "인플레 목표로 돌아오고 있다고 더 확신"

일본은행 

2. Credit Cycle : 

미 기준금리 5.33% (0.00%p) 

미 2년 국채 4.83% (-0.05%p)

미 10년 국채 4.48% (-0.10%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 -0.345%p (-0.039pp)

미 BBB 회사채 5.71% (-0.11%p)

미 하이일드 7.82% (-0.24%p)

이머징 국채 7.51% (-0.13%p)

이머징 주식 6.49% (-0.11%p) 

한국 주식 8.58% (+0.02%p) 

한국 3년 국채 3.50 (-0.01%p)

한국 10년 국채 3.61% (-0.03%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 0.112%p (-0.020%p)

한국 3년 IRS 금리 3.50% (-0.01%p)

3. 52주 최고 최저

52주 최고 (130개 +33개)

* 글로벌 운송 (글롷벌 경기 개선 기대)

- Cosco Hldgs (중국 해운), Delta Airline (미국 항공)

52주 최저 (1개 0개)

4. 한국시장

* 2024년 영업익 컨센서스 (단위 조원) 

- KOSPI 266.9 (+1.8) 

- KOSDAQ 10.8 (+0.7)

- 전기전자 67.5 (0.0)

- 커뮤니케이션 8.6 (-0.0)

- 자동차 27.6 (0.0)

- 화장품 1.9 (0.0)

- 정유화학 16.0 (+0.1)

- 조선건설기계 8.3 (-0.0)

- 철강 4.2 (+0.0)

- 금융 42.6 (0.0)

5. 뉴스 

1) 미 4월 비농업 고용자수, 17.5만명 증가. 예상 +24.0만명, 전월 +31.5만명

- 실업률, 3.9%. 예상 3.8%, 전월 3.8%

- 임금, 전년비 3.9% 증가. 예상 +4.0%, 전월 +4.1%

2) 기재부 장관, 올해 경제성장률 전망 2% 중반대 상향 가능

- 반도체 보조금 지급에 반대. 소부장 지원해야 

3) Berkshire, "1분기 현금보유 1,890억달러. 2분기에 2,000억달러 넘을 것"

- Apple 지분 축소. Paramount 전량 매도

4) 중국 주석, 프랑스 대통령에 신냉전 탈피 협력 촉구