macro daily_2021.02.24

 2021년 2월 24일 매크로 데일리 

세줄요약

(1) 파월 Fed 의장이 목표가 멀다고 말한데 힘입어 급락세로 시작한 미 증시가 보합에 마쳤습니다.

(2) 캐시 우드 ARK CEO가 오늘 테슬라 주식을 많이 샀다고 말했습니다.

(3) 주요 D램 현물가격이 2019년 7월 고점을 상회했습니다.

미 5년 breakeve rate 2.388%, +0.020%p (2% 상회시 유의, 2.5% 상회시 경고)

한국 고객예탁금, 65.0조원 +0.0조원

미국 백신 접종률 9.8%(+0.2%p, 집단면역 70%) 

iShare MSCI Korea 조정 등락률 +0.60%

1개월 NDF 환율 1,110.52원 (+0.02원)

자세히 보기

rafikiresearch.blogspot.com

t.me/rafikiresearch

1.중앙은행들

- 2021년 12월 15일 금리선물 Fed Fund 내재금리 0.093%(0.000%p)

미국 1년내 경기침체 확률 20.0% (0.0%p)

FOMC

- 극매파 : 0명

- 매파 : 3명

- 중립 : 9명

- 비둘기파 : 4명

- 극비둘기파 : 2명

* Fed 의장(비둘기파 투표권있음), "목표까지 멀다. 추가 진전에 시간 걸려"

- "향후 수년간 인플레 변동성 크겠지만 문제될 수준 아닐 것"

한국은행

* 한은 총재, "국채 직접 인수는 대외 신인도에 상당한 영향"

인민은행 : 신중한 통화정책, 7일 Repo 2.40%(0.00%p)

ECB : 중장기 인플레 2% 목표, 2021년 인플레 예상 1.1%

일본은행 : 10년 국채금리 목표 0% vs. 0.125% 

2. Credit Cycle : 

미 기준금리 0.07% (0.00%p) 

미 2년 국채 0.11% (+0.00%p)

미 10년 국채 1.36% (-0.00%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 +1.251%p (-0.002%pp)

미 BBB 회사채 2.45% (+0.03%p)

미 하이일드 4.00% (-0.01%p)

이머징 국채 4.55% (+0.04%p)

이머징 주식 6.08% (+0.14%p) 

한국 주식 6.92% (+0.08%p) 

한국 3년 국채 1.01% (-0.00%p)

한국 10년 국채 1.89% (-0.03%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 0.877%p (+0.012%p)

한국 3년 IRS 금리 1.09% (-0.02%p)

한국 3년 CRS 금리 0.27% (-0.04%p)

3. Macro

G20 2021년 경제성장률 컨센서스 +4.76% (+0.01%p)

4. 52주 최고(110개, +1개) vs. 최저(1개, -2개)

+ 52주 최고

* 북미 은행 (장기금리 상승에 따른 금리차 확대 기대)

- JP Morgan (미국 복합은행), PNC Financial (미국 지역은행) 

+ 52주 최저

5. 한국시장

* 2021년 순익 컨센서스 (단위 조원) 

- KOSPI 134.5 (+0.2) 

- KOSDAQ 9.6 (+0.0)

- 전기전자 50.4 (+0.1)

- 커뮤니케이션 7.8 (-0.0)

- 자동차 9.2 (0.0)

- 화장품 1.5 (0.0)

- 정유화학 8.3 (+0.1)

- 조선건설기계 3.4 (-0.0)

- 철강 3.1 (0.0)

- 금융 21.7 (+0.0)

6. 뉴스 

1) ARK CEO, "오늘 Tesla 주식 많이 샀다" <블룸버그>

2) Moody's, "반도체 부족으로 GM Ford 이익 3분의1 감소할 듯"

3) Square, 4분기 매출 31.6억달러. 예상 32.2억달러

- 1.7억달러어치 비트코인 3,318개 매입

4) BlackStone, 150억달러 규모 신규 펀드 조성 

5) Lucid Motor CEO, "CCIV 품질 검수로 생산 늦어져"