macro daily_2026.05.14

 [2026년 5월 14일 매크로 데일리]

<세줄요약>

1 시스코가 올해 하이퍼스케일러 수주 가이던스를 80% 상향하며 시간외서 15% 상승중입니다.

2 AI 반도체 스타트업 세레브라스의 IPO가 흥행하며 필반이 2.4% 올랐습니다.

3 미중 정상이 관세와 이란을 주제로 정상회담 합니다.

K200 야간선물 등락률, +0.32% (오전 6시 기준)

1개월 NDF 환율 1,489.49원 (+0.34원)

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[Data Room]

<중앙은행>

Fed  기준금리 인하 확률

12월 Polymarket 18% (0%p) vs 미 금리선물 0% (0.0%p)

<크레딧>

미 기준금리 3.63% (0.00%p)

미 2년 국채 3.97% (-0.01%p)

미 10년 국채 4.46% (+0.00%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 +0.490%p (+0.019pp)

미 BBB 회사채 5.46% (+0.01%p)

미 하이일드 7.06% (+0.04%p)

이머징 국채 6.61% (+0.02%p)

이머징 주식 7.89% (+0.10%p)

한국 주식 10.79% (-0.21%p)

한국 3년 국채 3.64% (-0.04%p)

한국 10년 국채 4.05% (-0.01%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 0.413%p (+0.028%p)

<주식>

* 2026년 KOSPI 순이익 컨센서스 (단위 조원)

- KOSPI 656.9 (+4.8)

- 전기전자 464.4 (+0.4)

  -- 반도체 194.4 (+0.2)

- 커뮤니케이션 8.7 (+0.0)

- 자동차 19.1 (0.0)

- 화장품 1.5 (+0.0)

- 정유화학 4.1 (+0.1)

- 조선건설기계 12.4 (-0.0)

- 금속 4.4 (-0.0)

- 금융 45.6 (+0.3)

* 2026년 S&P500 순이익 컨센서스 (단위 십억달러)

- S&P500 3,059 (+1.0)

- Materials 66 (0.0)

- Energy 158 (+1.0)

- Industrials 207 (0.0)

- Consumer Staples 146 (0.0)

- Consumer Discretionary 249 (0.0)

- IT 761 (+1.0)

  -- Semiconductor 312 (+1.0)

- Healthcare 304 (-1.0)

- Communication 545 (0.0)

- Financials 516 (0.0)

- Real Estate 32 (0.0)

- Utility 76 (0.0)

* 2026년 빅테크 Capex (단위 십억달러)

- 685.7 (0.0)

<52주 최고 최저>

최고 (112개 +23개) 최저 (121개 +27개)

- Tech : 최고 (45개 +4개) Consumer Disc 최저 (19개 +2개) 

[뉴스룸]

<중앙은행>

* 미 상원, 케빈 워시 Fed 차기 의장 인준

* 보스턴연은 총재(중립 투표권없음), "당분간 금리동결 선호"

<정부, 정책>

* 미 대통령-중국 주석, 이란 관세 등 의제로 정상회담

* 미 4월 생산자물가, 전년비 6.0%. 예상 +4.8%, 전월 +4.3%

<크레딧, 사모>

<산업, 기업>

* Cisco, 회계연 2026년 하이퍼스케일러향 수주 가이던스 50억달러 -> 90억달러 상향

* AI 칩 스타트업 Cerebras, 20배 초과청약으로 공모가 150~160달러 -> 185달러로 상향

* 삼성전자 노조 협상 결렬에 따른 파업 위기 고조... 정부 '긴급조정권' 검토 착수

* 제18회 중국 국제 배터리 박람회(CIBF2026) 선전서 개막... 차세대 배터리 기술 각축전

<딜 플로>

<헤지펀드, 패밀리오피스>