macro daily_2026.04.29

 [2026년 4월 29일 매크로 데일리]

<세줄요약>

1 기술적 과열과 오픈AI 실적부진 우려로 미 반도체 업종이 3.7% 내렸습니다.

2 BYD의 매출이 3개분기 연속 역성장했습니다. 3월 할인율이 최고인 10%를 기록했습니다.

3 뉴욕시장이 헤지펀드와 PE에 대한 세제혜택 축소를 밀어부치고 있습니다.

K200 야간선물 등락률, -1.81% (오전 6시 기준)

1개월 NDF 환율 1,471.71원 (-1.14원)

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[Data Room]

<중앙은행>

Fed  기준금리 인하 확률

12월 Polymarket 26% (-3%p) vs 미 금리선물 24.4% (+10.8%p)

<크레딧>

미 기준금리 3.64% (0.00%p)

미 2년 국채 3.83% (+0.04%p)

미 10년 국채 4.34% (+0.01%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 +0.510%p (-0.031pp)

미 BBB 회사채 5.38% (+0.02%p)

미 하이일드 6.88% (-0.05%p)

이머징 국채 6.58% (+0.00%p)

이머징 주식 8.01% (-0.15%p)

한국 주식 11.93% (-0.31%p)

한국 3년 국채 3.53% (+0.04%p)

한국 10년 국채 3.86% (+0.04%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 0.335%p (+0.012%p)

<주식>

* 2026년 KOSPI 순이익 컨센서스 (단위 조원)

- KOSPI 647.8 (-0.8)

- 전기전자 428.2 (+0.1)

  -- 반도체 193.4 (-0.1)

- 커뮤니케이션 8.7 (+0.0)

- 자동차 19.2 (-0.0)

- 화장품 1.4 (-0.3)

- 정유화학 3.5 (-0.0)

- 조선건설기계 12.2 (+0.2)

- 금속 4.1 (-0.0)

- 금융 44.9 (-0.5)

* 2026년 S&P500 순이익 컨센서스 (단위 십억달러)

- S&P500 2,961 (-0.3)

- Materials 64 (0.0)

- Energy 150 (0.0)

- Industrials 204 (+1.0)

- Consumer Staples 146 (0.0)

- Consumer Discretionary 238 (-1.0)

- IT 748 (+1.0)

  -- Semiconductor 310 (0.0)

- Healthcare 301 (0.0)

- Communication 491 (-2.0)

- Financials 513 (0.0)

- Real Estate 31 (0.0)

- Utility 76 (0.0)

* 2026년 빅테크 Capex (단위 십억달러)

- 658.7 (+3.6)

<52주 최고 최저>

최고 (73개 -23개) 최저 (56개 +4개)

[뉴스룸]

<중앙은행>

* 한은 금통위원 전원, "중동사태가 성장과 물가에 미칠 영향 점검해야" <4월 의사록> 

* ECB 3월 1년 CPI 기대, 4.0%. 예상 2.8%, 전월 2.5%

* BOJ, 4월 28일 6-3 분열 표결로 0.75% 동결…인플레 전망 2.8%로 대폭 상향, '매파적 동결'

- 다카타·타무라·나카가와 3인 1.0% 인상 주장, 우에다 체제 출범 후 최대 규모 이견

- FY2026 성장 전망 0.5%로 하향(기존 1%), 이란전쟁 에너지 충격 반영…6월 인상론 부상

<정부, 정책>

* 뉴욕 시장, 헤지펀드·PE 세금감면 축소 압박…$1,270억 예산 지연 카드 활용 <Bloomberg>

- 뉴욕주 캐리드 인터레스트 세제 혜택 타깃, 금융업계 로비 vs. 시 재정 간 갈등 격화

* UAE, OPEC 및 OPEC+ 탈퇴 결정

- UAE 에너지장관, "시장수요에 유연하게 대응. 책임있는 생산자로 행동할 것" 

<크레딧, 사모>

<산업, 기업>

* BYD, 1분기 매출 216.9억달러. 3개 분기 연속 매출 감소

- FCF 5개 분기 연속 마이너스 기록

- 3월 가격 할인율 10% 기록, 역대 최고 수준

* CATL, Beijing HyperStrong에 3년 나트륨이온배터리 공급계약

<딜 플로>

<헤지펀드, 패밀리오피스>

* 뉴욕 헤지펀드·PE, 세금감면 축소 압박에 타주 이전 검토 가속…마이애미·텍사스 수혜 <Bloomberg>