macro daily_2020.08.03

2020년 8월 3일 매크로 데일리

세줄요약

(1) 피치가 미국의 국가신용등급 전망을 부정적으로 내렸습니다.

(2) 애플의 실적호조에 힘입어 관련주들이 올랐습니다.

(3) 미국이 틱톡 사용을 금지하고 독일은 화웨이 대신 유럽 제품 사용을 권고했습니다.

iShare MSCI Korea 조정 등락률 +0.12%
1개월 NDF 환율 1,194.39원 (+3.24원)

미 5년 breakeven rate 1.37% (+0.02%p, 2% 근접시 달러유동성 축소우려)

* 주요국 주가지수 시간외

- 중국 -0.07%
- 일본 +0.83%
- 대만 -0.28%

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1.중앙은행들

- 2020년 12월 16일 금리선물 Fed Fund 내재금리 0.038%(0.000%p)

미국 1년내 경기침체 확률 100.0% (0.0%p)

FOMC

- 극매파 : 1명
- 매파 : 4명
- 중립 : 7명
- 비둘기파 : 3명
- 극비둘기파 : 2명

인민은행 : 유연하고 적절한 통화정책 7일짜리 Repo 금리 2.30%(0.00%p)

* 인민은행, 자산관리 상품 규정 데드라인 2021년 말로 연기

* 중국 정부, Alipay와 Wechat Pay 반독점 조사 고려 <로이터> 

ECB : 200억유로 자산매입 + 올해말까지 1,200억유로 QE 추가

일본은행 : 10년 국채금리 0% 목표

2. Credit Cycle : 

미 기준금리 0.10% (0.00%p) 
미 2년 국채 0.11% (-0.01%p)
미 10년 국채 0.53% (-0.00%p)
- 미 10-2년 장단기 금리차 +0.423%p (-0.001%pp)

미 BBB 회사채 1.99% (-0.01%p)
미 하이일드 5.37% (-0.06%p)

이머징 국채 4.54% (-0.05%p)
이머징 주식 5.66% (+0.03%p)  
한국 주식 6.41% (+0.04%p) 

한국 3년 국채 0.79% (-0.01%p)
한국 10년 국채 1.30% (+0.02%p)
- 한국 10-3년 장단기 금리차 0.503%p (+0.025%p)

한국 3년 IRS 금리 0.79% (-0.00%p)
한국 3년 CRS 금리 -0.05% (-0.02%p)

3. Macro

G20 2020년 경제성장률 컨센서스 -4.00% (-0.03%p)

- 상향 : 
- 하향 : 

* 한국 7월 수출, 전년비 -7.0%. 예상 -8.3%, 전월 -11.4%

4. 52주 최고(57개, +7개) vs. 최저(15개, +4개)

+ 52주 최고

* Apple 밸류체인 (애플 2분기 실적 호조) 
- Apple (미국 IT H/W), Qorvo (미국 반도체)

+ 52주 최저

5. 한국시장

* 2020년 순익 컨센서스 (단위 조원) 

- KOSPI 86.2 (-0.6) 
- KOSDAQ 7.6 (-0.0)

- 전기전자 32.6 (-0.5)
- 커뮤니케이션 5.7 (-0.0)
- 자동차 4.0 (0.0)
- 화장품 1.2 (0.0)

- 정유화학 0.8 (+0.0)
- 조선건설기계 3.8 (+0.0)
- 철강 0.8 (0.0)
- 금융 16.1 (0.0)

* 고객예탁금, 47.4조원 0.0조원

* 중소형주/대형주, 1.08배, +0.01배 (2010년 12월30일 0.85배)

* 코스닥 신용금액, 7.56조원 +0.08조원
- 비중, 2.49%, +0.01%p (저점 1.5%~2.0% 고점)

6. News

[주요기업]

* SpaceX, NASA 우주인 귀환시키는데 성공. 45년 만에 유인우주선 귀환

* Electronic Arts, "NFL 중단되면 큰 기회될 것"

* Siemens Healthineers, Varian 주당 177.50달러에 인수키로

[레버리지 론] S&P/LSTA 지수, 94.36 (+0.07%, Par=100)

[정책] 도널드 트럼프 미국 대통령 지지율 43.6%(+0.6%p)

* Fitch, 미국 국가신용등급 전망 안정적 -> 부정적 하향
- 부채 급증과 선거 리스크

* 미 대통령, "미국내 TikTok 사용 금지할 것"
- MicroSoft, ByteDance와 TikTok 인수 협상 중단

[무역분쟁]

* 독일 정부, "유럽 각국, 화웨이보다 유럽 제품 사용해야" 

[원자재]

* 일본 스타트업 3Dom, 기존 배터리대비 용량 10배 배터리 개발 <니혼게이자이>