macro daily_2026.01.06

 2026년 1월 6일 매크로 데일리 

세줄요약

(1) 12월 ISM 제조업지수가 재고감소로 예상을 밑돌았고 주가는 올랐습니다.

(2) ARK 등 중소형 성장주가 올랐고 우주국방 ETF 상승률이 가장 높았습니다. 

(3) 위안/달러 환율이 2023년 5월 이후 7위안을 밑돌았습니다.

K200 야간선물 등락률, +0.11% (오전 6시 기준)

1개월 NDF 환율 1,444.00원 (-1.45원)

테더 1,446.00원

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1.중앙은행들

- 2026년 3월 18일 금리선물 Fed Fund 내재금리 3.498%(-0.019%p)

미국 1년내 경기침체 확률 30.0% (0.0%p)

FOMC

- 극매파 : 2명 

- 매파 : 3명 

- 중립 : 7명

- 비둘기파 : 4명 

- 극비둘기파 : 3명 

* 미니애폴리스연은 총재 (중립 투표권없음), "기준금리, 중립수준에 상당히 근접했을 수도"

한국은행

* 한은 총재, "원화 절하, 펀더멘털과 괴리. 유관기관 간 협력 필요"

인민은행 : 신중한 통화정책, 7일 Repo 1.49%(+0.04%p)

ECB : 인플레 2%에서 안정 (10년 국채금리 독일 2.87%, 프랑스 3.57%, 이탈리아 3.56%)

일본은행 

* 일본 총리, "정부 인플레 추산치, 일본은행 목표에 근접"

2. Credit Cycle : 

미 기준금리 3.64% (0.00%p) 

미 2년 국채 3.44% (-0.03%p)

미 10년 국채 4.14% (-0.05%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 +0.701%p (-0.017pp)

미 BBB 회사채 5.14% (-0.05%p)

미 하이일드 6.52% (-0.03%p)

이머징 국채 6.44% (-0.05%p)

이머징 주식 6.21% (-0.10%p) 

한국 주식 8.93% (-0.30%p) 

한국 3년 국채 2.92% (+0.00%p)

한국 10년 국채 3.39% (+0.01%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 0.468%p (+0.009%p)

3. 52주 최고 최저

52주 최고 (282개 +145개)

* 우주 밸류체인 (우주시장 개화)

- ATI (미국 특수소재), HEICO (미국 항공기부품)

52주 최저 (40개 +15개)

4. 한국시장

* 2025년 순이익 컨센서스 (단위 조원) 

- KOSPI 319.2 (0.0) 

- KOSDAQ 10.5 (0.0)

- 전기전자 158.6 (+8.6)

- 커뮤니케이션 8.2 (0.0)

- 자동차 20.1 (+0.1)

- 화장품 1.1 (-0.0)

- 정유화학 6.5 (+0.0)

- 조선건설기계 11.4 (-0.0)

- 철강 2.4 (-0.0)

- 금융 36.0 (-0.1)

6. 주요 뉴스

 

<산업, 기업> 

* 

<펀드>

* 

<정책, 지표> 

* 미 12월 ISM 제조업지수, 47.9. 예상 48.4, 전월 48,.2

- 원료재고 48.9 -> 45.2

- 고객재고 44.7 -> 43.3

* 덴마크, "미국의 그린란드 점령은 NATO의 종말 의미"