macro daily_2025.06.24

 2025년 6월 24일 매크로 데일리 

세줄요약

(1) 월러에 이어 보우만 Fed 이사도 7월 인하 조건을 언급했습니다.

(2) 미 공군이 이란 원자로를 피하고 이란은 미사일 발사를 사전통보하면서 유가가 8% 내렸습니다.

(3) 로보택시를 공개하며 8% 오른 테슬라를 중심으로 미 증시가 1% 뛰었습니다.  

K200 야간선물 등락률, +0.75% (오전 5시 기준)

1개월 NDF 환율 1,368.28원 (-14.07원)

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1.중앙은행들

- 2025년 9월 17일 금리선물 Fed Fund 내재금리 4.090%(-0.035%p)

미국 1년내 경기침체 확률 40.0% (0.0%p)

FOMC

- 극매파 : 3명 

- 매파 : 3명 

- 중립 : 6명

- 비둘기파 : 5명 

- 극비둘기파 : 2명 

* 보우만 Fed 이사 (극비둘기파 투표권있음), "인플레 완화된 상태 머무르면 7월 인하 지지"

- "관세로부터 물가 압력 상쇄되는 것으로 보여"

한국은행

인민은행 : 신중한 통화정책, 7일 Repo 1.57%(-0.03%p)

ECB : 인플레 2%에서 안정 (10년 국채금리 독일 2.50%, 이탈리아 3.48%, 스프레드 0.98%p)

* 독일 중앙은행장, "ECB, 금리 관련해 좋은 위치에 있다"

일본은행 

2. Credit Cycle : 

미 기준금리 4.33% (0.00%p) 

미 2년 국채 3.86% (-0.04%p)

미 10년 국채 4.34% (-0.03%p)

- 미 10-2년 장단기 금리차 +0.478%p (+0.011pp)

미 BBB 회사채 5.46% (-0.04%p)

미 하이일드 7.32% (-0.01%p)

이머징 국채 7.32% (-0.01%p)

이머징 주식 7.59% (-0.08%p) 

한국 주식 8.62% (+0.02%p) 

한국 3년 국채 2.49% (+0.04%p)

한국 10년 국채 2.86% (+0.01%p)

- 한국 10-3년 장단기 금리차 0.372%p (-0.028%p)

한국 3년 IRS 금리 2.47% (+0.04%p)

3. 52주 최고 최저

52주 최고 (78개 -2개)

* 글로벌 AI 밸류체인 (AI 성장)

- Cloudflare (미국 IT), SK하이닉스 (한국 반도체)

52주 최저 (3개 -19개)

4. 한국시장

* 2025년 순익익 컨센서스 (단위 조원) 

- KOSPI 207.8 (0.0) 

- KOSDAQ 7.9 (0.0)

- 전기전자 66.2 (-0.0)

- 커뮤니케이션 7.3 (-0.0)

- 자동차 20.9 (-0.1)

- 화장품 1.1 (+0.0)

- 정유화학 3.1 (+0.0)

- 조선건설기계 8.1 (0.0)

- 철강 1.6 (0.0)

- 금융 33.0 (0.0)

6. 주요 뉴스

 

<산업, 기업> 

* Starbucks, 중국 사업부 통 매각 무개 <Caixin>

<펀드>

<정책, 지표> 

* 미국, 카타르 미군 기지 향해 발사된 이란 미사일 격추

- 미 대통령, "이란, 미사일 발사 사전통보"

- WTI, 배럴당 67달러로 8.6% 하락  

* 유로존 6월 제조업 PMI 잠정치, 49.4. 예상 49.7, 전월 49.4

* 미 6월 S&P 제조업 PMI 잠정치, 52.0. 예상 51.0, 전월 52.0